W due diligence potrzebujesz jasnego obrazu: które ustalenia są drobiazgiem, a które zmieniają cenę, warunki w SPA albo sens przejęcia. Dzięki temu możesz zareagować, zanim podpiszesz dokumenty.
„Raport, który tylko opisuje problemy, rzadko pomaga domknąć decyzję. Porządkujemy ustalenia według wpływu na wycenę, strukturę transakcji i bezpieczeństwo zamknięcia. Po rozmowie znasz opcje i wiesz, który ruch ma sens.”
To szczególnie ważne, gdy działasz pod presją czasu, w procesie konkurencyjnym albo musisz „dowieźć” decyzję przed zarządem czy komitetem inwestycyjnym. W takiej sytuacji liczy się hierarchia ryzyk, jasne rekomendacje i wnioski, które obronisz w dyskusji.
Mateusz Sawaryn
Partner Zarządzający Counsel
Nasze rozwiązanie
Badanie, które prowadzi do decyzji (i do konkretnych zapisów w SPA)
Dobieramy zakres do celu transakcji i tego, co może zmienić wycenę, warunki lub decyzję o wejściu. Od początku wiesz, co sprawdzamy, po co i jaki wniosek ma z tego wynikać dla negocjacji oraz zamknięcia transakcji.
Ustalenie celu badania i priorytetów
Na starcie ustalamy, jaką decyzję ma wesprzeć badanie i które obszary są krytyczne w Twojej transakcji.
- ustalamy cel biznesowy i transakcyjny badania
- identyfikujemy kluczowe obszary ryzyka
- dopasowujemy zakres do typu transakcji i etapu procesu
- ustalamy priorytety analizy i tryb pracy
Analiza kluczowych obszarów prawnych
Analizujemy obszary, które najczęściej decydują o bezpieczeństwie i opłacalności Twojego wejścia.
- analizujemy corporate i strukturę właścicielską
- weryfikujemy kluczowe umowy i zobowiązania
- sprawdzamy prawa IP i ich zabezpieczenie
- oceniamy zgodność regulacyjną i ryzyka operacyjne
- identyfikujemy ryzyka związane z kluczowymi osobami i modelem działania spółki
Priorytetyzacja ryzyk
Porządkujemy ustalenia według realnego wpływu na Twoją transakcję – bo nie wszystkie mają tę samą wagę.
- oddzielamy red flags od ryzyk drugorzędnych
- oceniamy wpływ ryzyk na wycenę
- sprawdzamy wpływ na strukturę i bezpieczeństwo zamknięcia transakcji
- wskazujemy obszary wymagające natychmiastowej reakcji
- porządkujemy ryzyka według ich wagi biznesowej
Rekomendacje transakcyjne
Przekładamy ustalenia prawne na konkretne ruchy negocjacyjne i zabezpieczenia w transakcji.
- wskazujemy ryzyka wpływające na cenę
- rekomendujemy mechanizmy ochronne w transakcji
- proponujemy zapisy do warranties i indemnities (oświadczeń i zapewnień oraz odpowiedzialności odszkodowawczej)
- identyfikujemy obszary dla escrow, earn-out lub conditions precedent (warunków przed zamknięciem)
- pokazujemy, które ryzyka warto wykorzystać negocjacyjnie
Lista konkretnych rekomendacji do negocjacji i do dokumentów transakcyjnych.
Dla kogo jest ta usługa
Dla zespołów, które chcą kupować biznes - nie niespodzianki
To podejście sprawdza się, gdy decyzja jest istotna, czasu jest mało, a skutki błędu wracają po zamknięciu transakcji jako koszt, spór albo problem operacyjny.
Dla zespołów, które chcą kupować biznes - nie niespodzianki
To podejście sprawdza się, gdy decyzja jest istotna, czasu jest mało, a skutki błędu wracają po zamknięciu transakcji jako koszt, spór albo problem operacyjny.
Planujesz przejęcie spółki technologicznej, bo widzisz wzrost i synergię. Chcesz jednak sprawdzić, czy IP, kluczowe umowy i sposób działania spółki faktycznie wspierają Twoją strategię – czy tylko dobrze wyglądają w prezentacji sprzedającego.
Dlaczego to dla Ciebie: dostajesz odpowiedź, czy transakcja nadal ma sens – i co trzeba wpisać do warunków, żeby kupić bezpiecznie.
Budujesz wzrost przez akwizycje i nie chcesz przejąć bałaganu korporacyjnego, regulacyjnego albo kontraktowego, który potem spadnie na zespół i wynik operacyjny.
Dlaczego to dla Ciebie: dostajesz priorytety ryzyk i gotowe rekomendacje, jak je zabezpieczyć w praktyce – bez rozwlekłego komentarza.
Koordynujesz proces po stronie kupującego: zbierasz materiał dla zarządu, pilnujesz obiegu dokumentów i dbasz, żeby cały proces nie zamienił się w chaos.
Dlaczego to dla Ciebie: masz jasne priorytety, materiał do pokazania dalej i partnera, który trzyma proces w ryzach.
Etapy pracy
Proces, który daje kontrolę od pierwszej rozmowy do decyzji transakcyjnej
Pracujemy tak, żebyś szybko widział, co jest ważne, co wymaga decyzji i jaki jest następny krok. Dostajesz uporządkowane wnioski oraz jasne rekomendacje, które możesz od razu wykorzystać w procesie.
Ustalenie celu transakcyjnego i zakresu badania
Warsztat otwierający: ustalamy decyzję, którą badanie ma wesprzeć, obszary krytyczne i głębokość analizy dopasowaną do realiów procesu.
Analiza i selekcja ryzyk istotnych biznesowo
Przeglądamy dokumenty, badamy obszary krytyczne i sygnalizujemy red flags na bieżąco. Oddzielamy ryzyka techniczne od tych, które zmieniają decyzję lub warunki.
Przełożenie ustaleń na decyzje transakcyjne
Oceniamy wpływ ryzyk na cenę, strukturę i zabezpieczenia. Formułujemy rekomendacje negocjacyjne i materiał dla decydentów.
Wsparcie decyzyjne i transakcyjne
Omawiamy rekomendowany scenariusz, pomagamy przenieść ustalenia do SPA i porządkujemy kroki do zamknięcia transakcji albo wyjścia z procesu.
Napisz do nas
Sprawdź transakcję, zanim podpiszesz SPA
Dobra decyzja na etapie due diligence często oszczędza później miesiące sporów, kosztów po zamknięciu transakcji i renegocjacji, których nie planowałeś.
Napisz krótko: jaki to typ transakcji, na jakim jesteś etapie i co najbardziej Cię martwi. Powiemy, jaki zakres badania ma sens i gdzie najczęściej kryją się ryzyka, które zmieniają warunki.
Mateusz Sawaryn